La emisión de bonos subordinados de Pacífico Compañía de Seguros y Reaseguros S.A. en la Bolsa de Valores de Lima se cerró con una señal clara de fortaleza, tanto por la tasa obtenida como por la respuesta del mercado. La colocación de US$ 45 millones a un plazo de 10 años se cerró con una tasa fija nominal anual superior al 6 % en dólares, un nivel superior al de alternativas de ahorro tradicional e incluso de emisiones de menor calidad. La demanda alcanzó aproximadamente 2.3 veces el monto ofertado, lo que obligó a asignar los bonos de forma prorrateada entre los participantes. Los inversionistas recibirán pagos de cupones semestrales hasta la devolución del principal al vencimiento en diciembre de 2035.
Desde el punto de vista crediticio, el programa de bonos subordinados de Pacífico Seguros cuenta con calificaciones elevadas dentro de la escala local. Apoyo y Asociados Internacionales S.A.C. Clasificadora de Riesgo asignó al instrumento la categoría AA+(pe), mientras que Moody’s Local PE Clasificadora de Riesgos S.A. otorgó la calificación AA+.pe. Estas notas reflejan una muy alta capacidad de pago de las obligaciones financieras en los plazos y condiciones pactadas, con un riesgo crediticio bajo en relación con otros emisores locales. La categoría AA+ en escala peruana indica que la emisora presenta fundamentos financieros sólidos, una posición competitiva fuerte en su industria y una elevada resiliencia ante escenarios económicos adversos, aunque ligeramente por debajo del nivel máximo de la escala.
Pacífico Compañía de Seguros y Reaseguros S.A. es una de las aseguradoras líderes del mercado peruano, con una participación relevante en los segmentos de seguros generales, de vida y de salud, atendiendo tanto a clientes individuales como corporativos. Forma parte del grupo Credicorp, uno de los principales holdings financieros de la región, lo que le proporciona respaldo patrimonial, disciplina financiera y sinergias comerciales con el resto de empresas del grupo. Su posición de liderazgo, su escala operativa y su trayectoria de resultados sostenidos la han consolidado como un referente de la industria aseguradora local y como un emisor recurrente y confiable dentro del mercado de capitales peruano.
Para los inversionistas interesados en participar en una colocación de bonos en el mercado primario de la Bolsa de Valores de Lima, es necesario ser cliente de una Sociedad Agente de Bolsa (SAB). El proceso se realiza mediante una toma de orden, en la que el inversionista debe indicar la cantidad de bonos que desea adquirir y la tasa demandada, la cual se expresa en treintaidosavos conforme a la práctica habitual del mercado. Estas órdenes se presentan dentro del plazo establecido por la oferta y, una vez definida la tasa de corte, la asignación se realiza de acuerdo con el nivel de demanda y los criterios de prorrateo aplicables.
